本周硅料報價持續(xù)走高,單多晶價格同步上行。近期硅料的供不應求狀態(tài)超出市場預期,報價漲勢不減。有企業(yè)反饋近期硅料訂單依舊吃緊,在市場報價維持在160-170元/kg的時候,下游采購方主動抬價,以高價求得訂單。
硅料環(huán)節(jié)
本周硅料報價持續(xù)走高,單多晶價格同步上行。近期硅料的供不應求狀態(tài)超出市場預期,報價漲勢不減。有企業(yè)反饋近期硅料訂單依舊吃緊,在市場報價維持在160-170元/kg的時候,下游采購方主動抬價,以高價求得訂單。推動目前單晶用料主流報價區(qū)間拉大到163-182元/kg。多晶用料方面,本周大部分硅料企業(yè)為保證單多晶一定的價差,順勢調(diào)漲多晶用料,本周多晶主流報價在75-95元/kg,但實際成交較少,預計下周訂單會逐漸落地。
觀察硅料環(huán)節(jié)生產(chǎn)運行及出貨情況,國內(nèi)十一家多晶硅企業(yè)在產(chǎn),三家企業(yè)產(chǎn)線處于檢修狀況,預期5月國內(nèi)硅料產(chǎn)量受到一定影響,環(huán)比增長或不及預期。其中新疆兩家企業(yè)檢修產(chǎn)線,內(nèi)蒙一家企業(yè)受能耗管控政策影響,預計部分產(chǎn)出受限。隨著5月下旬企業(yè)開始陸續(xù)報價敲定下月訂單,受到散單、下游抬價影響,前期主流硅料企業(yè)相對較低的成交價格,預期將隨行就市起漲,硅料繼續(xù)保持較大成交價格區(qū)間,整體硅料市場呈現(xiàn)“淡季不淡”的局面。
硅片環(huán)節(jié)
本周硅片報價持續(xù)上漲,多晶及單晶M10硅片漲勢明顯。近期隆基公布了硅片新定價,漲幅接近10%-12%。在上游硅料持續(xù)攀升的形勢下,硅片成本大幅抬升,大部分硅片企業(yè)紛紛跟調(diào)。推動G1、M6單晶硅片均價達到4.3元/片和4.45元/片,M10硅片均價達5.39元/片。整體缺料市況下,硅片企業(yè)持續(xù)調(diào)整排產(chǎn)安排,降低成本高的老產(chǎn)能稼動率,加上頭部企業(yè)硅片自用量也在增加。對于新一輪的硅片調(diào)漲,下游接受度尚可,只是訂單周期大部分縮短為一周或半月,一月及以上的長單較少。
多晶硅片方面,近期多晶中效片資源供應較緊缺,推動海內(nèi)外整體成交均價抬升至2.2元/W和0.3美元/W,預計報價漲勢并未停歇。
電池片環(huán)節(jié)
整體電池市場來看,隨著組件端開工率回升,G1、M6電池片需求得到拉動。加上上游硅片對于硅料漲價接受度較高,報價漲幅已將硅料價格預期計算在內(nèi),使得成本壓力持續(xù)向下游傳導。硅片供給不足持續(xù)影響5月份電池片開工率,而一體化企業(yè)也在利用手里的硅片代工電池片。M10、G12尺寸電池片產(chǎn)品處于市場推廣期,需求未大規(guī)模釋放,下游企業(yè)通過壓低電池成本進行采購,M10、G12電池片價格與M6電池片價格差距進一步縮小。
本周電池報價持續(xù)抬升,電池片企業(yè)與下游議價博弈。隨著國內(nèi)電池龍頭企業(yè)繼續(xù)調(diào)漲報價,二三線電池企業(yè)紛紛跟調(diào)。推動G1、M6均價抬升至0.98元/W和1.0元/W,大尺寸方面,M10、G12電池片價格提升至0.99元/W左右,并與市場上的M6電池片價格基本持平。下游接受度方面,部分組件表示不滿,原先簽訂的訂單是一月一價,近期電池環(huán)節(jié)持續(xù)議價,一周一價,導致大部分一線組件廠商觀望態(tài)度明顯,拿貨不太積極。而二三線組件企業(yè)采購量相對較小,對調(diào)漲的接受度較高。
多晶電池片方面,由于上游硅片供應持續(xù)緊張,價格持續(xù)抬升,加上供需側(cè)市場分化,多晶產(chǎn)能供給持續(xù)下調(diào),印度市場關(guān)稅調(diào)整前的企業(yè)囤貨效應,推動近期多晶產(chǎn)品的議價空間拉大,海內(nèi)外多晶電池片均價抬升至0.8元/W和0.11美元/W。
組件環(huán)節(jié)
本周組件報價小幅波動,在上游環(huán)節(jié)產(chǎn)品報價不斷攀升的形勢下,組件企業(yè)欲繼續(xù)調(diào)漲,一周一個價是目前組件市場的常態(tài)。推動本周325-335W/395-405W單晶組件均價上調(diào)到1.65元/W,355-365/430-440W單晶組件均價維持在1.70元/W。大尺寸M10與G12組件均價調(diào)整到1.75元/W,使得終端的潛在需求受到一定影響。近期有組件企業(yè)反饋,目前的組件市場同上下游博弈持續(xù),一方面電池片價格持續(xù)傳導上游漲價壓力,另一方面終端議價態(tài)度仍未緩和,雖然市場有在傳出1.8元/瓦的組件報價,但幾乎很難成交。而2021年初組件企業(yè)同下游商議組件價格相對目前市價仍然較低,企業(yè)幾乎無利可圖,或?qū)е陆M件端再度面臨重新議價風險,組件企業(yè)進退兩難。
本周玻璃報價仍有小幅下滑,3.2mm厚度的玻璃價格在22-23元/㎡,2.0mm厚度的玻璃價格在19-22元/㎡左右。隨著組件市場的開工率下調(diào),玻璃出貨進度緩慢,玻璃市場的庫存水平逐漸提升。另一方面,近期玻璃市場原材料采購成本有上漲的跡象,隨著終端需求逐步放量,不排除光伏玻璃受成本與下游采購升溫推動價格上行的可能性。
原材料:整體光伏供應鏈價格高位上探 后市組件端或面臨重新議價