大盤繼續(xù)震蕩,向上推動(dòng)力量是光伏,向下阻礙大盤的力量是醫(yī)藥,是芯片,但市場(chǎng)震蕩向上的格局并沒有發(fā)生改變。
昨天,新一輪全國(guó)醫(yī)藥集采完畢,科倫藥業(yè)等成為大贏家,但高開低走,恒瑞雖然中標(biāo)六個(gè)品種,降價(jià)幅度在80%到97%之間,并且也丟了兩個(gè),這兩個(gè)品種占去年總收入的6%,毫無(wú)疑問(wèn),帶量采購(gòu)這也是恒瑞最近一年跌跌不休的根本原因。在此消息刺激下,恒瑞今天反應(yīng)還算正常,下跌幅度只有4%,可能是過(guò)去一年跌幅已經(jīng)巨大,但似乎還沒有利空出盡。
盡管集采面臨收入大減的壓力,但銷售費(fèi)用的減少,也使得利潤(rùn)的減少并沒有想象中那么強(qiáng)烈,正因?yàn)楹闳饘拸V的產(chǎn)品線,所以使得恒瑞有東方不亮亮西方的優(yōu)勢(shì),每次集采之后的下跌,在過(guò)去都是布局的機(jī)會(huì),盡管如此,恒瑞很可能還是中國(guó)創(chuàng)新藥絕對(duì)的龍頭。
今天醫(yī)藥股集體下跌,特別是跟集采沒有關(guān)系的CXO板塊的大跌,以表達(dá)對(duì)集采的無(wú)奈,其實(shí)是對(duì)CXO板塊過(guò)去上漲過(guò)多的修正。
而芯片的下跌,很可能還是過(guò)去的幾天芯片股漲幅太大的緣故,基本面不可能在幾天之內(nèi)酒發(fā)生逆轉(zhuǎn),震蕩中上行,充分的換手,才能使行情以后走得更加從容。
昨天,國(guó)家能源局綜合司正式下發(fā)《關(guān)于報(bào)送整縣(市、區(qū))屋頂分布式光伏開發(fā)試點(diǎn)方案的通知》,加快推進(jìn)屋頂分布式光伏的試點(diǎn)工作。其中:1)黨政機(jī)關(guān)建筑屋頂總面積可安裝光伏發(fā)電比例不低于50%;2)學(xué)校、醫(yī)院、村委會(huì)等公共建筑屋頂總面積可安裝光伏發(fā)電比例不低于40%;3)工商業(yè)廠房屋頂總面積可安裝光伏發(fā)電比例不低于 30%;4)農(nóng)村居民屋頂總面積可安裝光伏發(fā)電比例不低于20%。
這次明確不同類型屋頂?shù)墓夥l(fā)電比例要求,以行政手段保障分布式光伏開發(fā)力度?!斗桨浮飞婕皥?chǎng)景總裝機(jī)潛力在900GW左右,未來(lái)戶用光伏裝機(jī)處于爆發(fā)期,以BIPV為代表的光伏標(biāo)的將持續(xù)受益,看看森特股份的股價(jià)表現(xiàn)其實(shí)早有預(yù)期,而參股森特股份進(jìn)入BIPV的隆基股份今天大漲也是對(duì)這一政策的反應(yīng),另外,戶用光伏必不可少的逆變器公司大漲,也是直接受益這一政策。
光伏龍頭相關(guān)標(biāo)的反彈到離二月頂部不遠(yuǎn)了,紅軍一定會(huì)回來(lái)的預(yù)言將再次得到驗(yàn)證。
這次光伏大跌就是因?yàn)楣枇媳q惹的禍,很多人以為暴漲賺很多錢,但非常遺憾的告訴大家,不一定,暴漲賺的錢都是短暫的,市場(chǎng)規(guī)律無(wú)時(shí)無(wú)刻不在調(diào)節(jié)市場(chǎng),就在暴漲過(guò)程中,市場(chǎng)參與各個(gè)主體在巨額利潤(rùn)誘惑下,大干快上,據(jù)說(shuō)有170萬(wàn)噸硅料產(chǎn)能規(guī)劃正在開建,硅料明年暴跌下來(lái)幾乎是必然的事情,要知道今年硅料全世界的產(chǎn)量也只有不到70萬(wàn)噸。
今天美國(guó)把五家中國(guó)光伏企業(yè)納入實(shí)體清單,包括合盛硅業(yè),大全新能源,東方希望,協(xié)鑫,有分析師憤怒的評(píng)論道:本質(zhì)上暴露了美國(guó)當(dāng)局對(duì)中國(guó)先進(jìn)制造業(yè)的恐懼與無(wú)力,即便是采取禁運(yùn)方式,都無(wú)法改變美國(guó)新能源本土制造業(yè)與中國(guó)行業(yè)龍頭光年級(jí)的差距。
美國(guó)需求只占全世界的12%,影響沒有那么大,分析師說(shuō)這是光年級(jí)的差距,有點(diǎn)意思。
就像豬肉價(jià)格,去年養(yǎng)豬公司太賺錢了,比販毒還好賺,導(dǎo)致市場(chǎng)各個(gè)主體瘋狂擴(kuò)產(chǎn),結(jié)果就是今年的生豬暴跌,最高每公斤45元,下跌到現(xiàn)在的15元,豬周期還是豬周期,周期還是周期,經(jīng)濟(jì)學(xué)的供求關(guān)系規(guī)律一定會(huì)發(fā)生作用,沒有哪一次能夠例外。
白酒暴跌原因似乎找到了,要收消費(fèi)稅,低端白酒肯定影響大,所以三線白酒行情最近大幅度下跌,但高端白酒客戶對(duì)消費(fèi)稅的敏感度不是非常強(qiáng)烈,集中度可能進(jìn)一步提升,比如959元的出廠價(jià),3000元的零售價(jià),加20%的消費(fèi)稅200元,零售價(jià)變成3200元,不知道喝酒的人會(huì)不會(huì)因?yàn)?00元的稅而不喝了?
下跌可能還是機(jī)會(huì),消費(fèi)稅事情出來(lái),高端白酒今天是真止跌還是假止跌呢?只有市場(chǎng)來(lái)驗(yàn)證了。
原標(biāo)題:美國(guó)的光伏企業(yè)與中國(guó)光伏龍頭是光年級(jí)的差距